Bitcoin und ESG-Bedenken
Elon Musk, CEO von Tesla, hat sich auf der Social-Media-Plattform Twitter lautstark zu den potenziellen Umweltschäden durch das Schürfen von Bitcoin geäußert. Trotz seiner Bedenken hinsichtlich der Umweltauswirkungen der Kryptowährung erwähnte er, dass er und sein Raumfahrtunternehmen SpaceX die digitale Währung halten und als Zahlungsmittel akzeptieren, dass sich dies jedoch ändern werde. Die Kehrtwende von Tesla in Umweltfragen hat große Akteure der Branche dazu veranlasst, sich mit den Aspekten Umwelt, Soziales und Unternehmensführung (ESG) auseinanderzusetzen, um den Wert der Kryptowährung und den Energieverbrauch zu rechtfertigen.
Jesse Powell, CEO von Kraken, einem Unternehmen für den Handel mit Kryptowährungen, sagte in einem Interview mit Bloomberg, dass Bitcoin „viel umweltfreundlicher ist, als die Leute glauben“. Daraufhin twitterte Musk eine Antwort, in der er die Quelle seiner Daten in Frage stellte. Kryptowährungen und Krypto-Startups haben den Ruf, große Energieverbraucher zu sein und die ESG-Standards nicht zu erfüllen, was dazu führt, dass Investoren Druck auf die Branche ausüben, nachhaltigere Praktiken einzuführen. Angesichts der Auseinandersetzung zwischen Bitcoin und ESG-bezogenen Risiken ist es wichtig, über das zukünftige ESG-Potenzial von Kryptowährungen nachzudenken und auch die ESG-Narrative zu verstehen.
Warum sind ESG-Investitionen und ESG-Risikomanagement ein zunehmend heißes Thema?
Globale Herausforderungen im Bereich der Nachhaltigkeit wie die Zunahme von Naturkatastrophen, Datenschutz und Datensicherheit sowie regulatorischer Druck bringen neue Risikofaktoren für Anleger mit sich, die bisher möglicherweise nicht in Betracht gezogen wurden. Angesichts der weltweit zunehmenden Komplexität für Unternehmen könnten sozialbewusste Anleger traditionelle Anlageinstrumente neu bewerten, um sicherzustellen, dass sie einen nachhaltigeren Anlageansatz verfolgen. Die zunehmende Bedeutung von ESG-Kriterien hat zu einem dramatischen Wachstum von ESG-Themen-Exchange-Traded Funds (ESG-ETFs) geführt, deren Wert von 2019 bis 2020 um beeindruckende 223 % gestiegen ist.
ESG-Investitionen ist die Berücksichtigung von Umwelt-, Sozial- und Governance-Faktoren neben finanziellen Faktoren im Investitionsentscheidungsprozess.
Remy Briand, Geschäftsführer, MSCI ESG Research
Was sind die drei Grundsätze für verantwortungsbewusstes Investieren?
ESG-Investitionen gewinnen zunehmend an Bedeutung. ESG-Investitionen werden durch einen steigenden Anteil von Anlegern vorangetrieben, die durch Investitionen in Unternehmen, die sich für Umwelt- und Sozialbelange engagieren und/oder eine gute Unternehmensführung aufweisen, einen positiven Beitrag leisten möchten .
Zu den gängigen ESG-Kriterien können unter anderem folgende gehören: CO2-Negativität, aktive Einbindung erneuerbarer Energiequellen, Förderung von Einkommensgleichheit und Vielfalt am Arbeitsplatz usw.
1. Einbeziehung von ESG-Faktoren in die Analyse von Finanzinvestitionen und in Entscheidungsprozesse
ESG-bewusste Anleger berücksichtigen systematisch und explizit ESG-Risiken und -Chancen, um langfristig risikobereinigte Finanzerträge zu erzielen. In der Praxis können ESG-Kriterien Anlegern dabei helfen, Unternehmen zu meiden, die aufgrund ihrer Umwelt- oder sonstigen Praktiken ein höheres finanzielles Risiko darstellen könnten.
2. Analyse von ESG-Kriterien, um auf der Grundlage ihrer moralischen Werte und Überzeugungen zu investieren
Sozialbewusste Anleger analysieren die ESG-Kriterien potenzieller Investitionen. Diese basieren auf ESG-Kriterien wie der Einbeziehung von Umwelt-, Sozial- und Governance-Aspekten in Übereinstimmung mit den moralischen Werten und Überzeugungen einer Organisation oder von Anlegern.
In den letzten zehn Jahren waren nachhaltige und sozial verantwortliche Investitionen für die Anleger oft mit Kompromissen verbunden. Dazu gehören auch potenzielle Gewinne. Obwohl dies eine Verallgemeinerung ist, haben viele Unternehmen aus Profitgründen umwelt- und sozialunverträgliche Geschäftspraktiken angewendet, wie die Ölkatastrophe von BP im Jahr 2010 und der Abgasskandal von Volkswagen zeigen.
Heute berichten weltweit mehr als 11.000 Unternehmen darüber, wie sie ESG-Prinzipien in ihre Geschäftsstrategien, Ressourcen und Abläufe integrieren.
3. Unterstützung von Impact Investing, um positive Veränderungen zu bewirken
Da ESG-orientierte Geschäftspraktiken zunehmend an Bedeutung gewinnen und mehr Investitionen anziehen, verfolgen Investmentfirmen ihre Performance immer genauer. Dazu gehören Finanzdienstleistungsunternehmen wie JPMorgan Chase, Wells Fargo und Goldman Sachs, die alle Jahresberichte veröffentlicht haben, in denen sie ihre ESG-Ansätze und die Ergebnisse ausführlich beleuchten.
Impact-Investments werden mit der Absicht getätigt, neben einer finanziellen Rendite auch positive und messbare soziale und ökologische Auswirkungen zu erzielen.
ESG-Risikomanagement
ESG-Risiken spielen mittlerweile eine viel größere Rolle für das Gesamtrisiko von Unternehmen. Angesichts der zunehmenden Bedeutung von ESG-Themen in der dezentralen Finanzbranche und der Finanzbranche im Allgemeinen suchen Führungskräfte nach geeigneten ESG-Risikomanagementprozessen, die die für ihr Unternehmen relevanten nichtfinanziellen Informationen angemessen berücksichtigen.
Verstehen Sie Ihre ESG-Risikoexposition und quantifizieren Sie den ESG Value at Risk (VaR)
Um ein ganzheitliches Verständnis aller Risiken in Ihrem Unternehmen zu erlangen, ist es unerlässlich, ESG-Risikofaktoren in Ihr Enterprise Risk Management (ERM)-Framework zu integrieren. Ein ganzheitliches Verständnis gibt Ihrem Unternehmen eine klare Richtung vor, um die Gesamtgeschäftsleistung bestmöglich zu verbessern.
Wir bei Alyne wissen, wie wichtig es ist, das richtige Tool einzusetzen, das speziell für die Bewältigung regulatorischer Unklarheiten entwickelt wurde und Risiken leicht identifizieren kann, um Ihnen einen besseren Einblick in Ihre ESG-Reife und -Berichterstattung zu verschaffen. Die Funktionen von Alyne und die umfassende Erfassung ESG-bezogener Risiken liefern Ihrem Unternehmen wertvolle quantifizierte Risikowerte, die Ihnen ein vollständiges Bild Ihrer gesamten Risikoexposition vermitteln.
