Bitcoin y las preocupaciones ESG
Elon Musk, CEO de Tesla, se ha manifestado en la plataforma de redes sociales Twitter sobre el posible daño medioambiental de la minería de Bitcoin. A pesar de su preocupación por el impacto medioambiental de la criptomoneda, Musk afirmó que él y su empresa aeroespacial SpaceX poseen la moneda digital y la aceptan como medio de pago, pero que esto va a cambiar. El giro de Tesla en materia medioambiental ha impulsado a los principales actores del sector a abordar los aspectos medioambientales, sociales y de gobernanza (ESG) para justificar el valor de la criptodivisa y el consumo de energía.
Jesse Powell, CEO de Kraken, una empresa de intercambio de criptodivisas, dijo a Bloomberg en una entrevista que Bitcoin es "mucho más verde de lo que la gente le da crédito." A lo que Musk respondió en Twitter, cuestionando la fuente de sus datos. Las criptodivisas y las start-ups de criptomonedas han recibido la reputación de ser grandes consumidoras de energía y de no cumplir las normas ESG, lo que ha llevado a los inversores a presionar a la industria para que adopte prácticas más sostenibles. A medida que Bitcoin y los riesgos relacionados con ESG se enfrentan, es importante considerar el futuro potencial ESG de la criptomoneda, y también entender la narrativa ESG.
¿Por qué la inversión ASG y la gestión del riesgo ASG son temas cada vez más candentes?
Los retos de la sostenibilidad mundial, como el aumento de las catástrofes naturales, la privacidad y la seguridad de los datos y las presiones normativas, están introduciendo nuevos factores de riesgo para los inversores que quizá no se hayan visto antes. A medida que las empresas se enfrentan a una creciente complejidad a escala mundial, los inversores con conciencia social pueden reevaluar las medidas de inversión tradicionales para asegurarse de que están adoptando un enfoque de inversión más sostenible. El aumento de las preocupaciones ESG ha causado un crecimiento dramáticamente acelerado de los fondos cotizados en bolsa con temas ESG (ESG ETF), donde aumentó en un sorprendente 223% de 2019 a 2020.
Inversión ESG es la consideración de factores medioambientales, sociales y de gobernanza junto con factores financieros en el proceso de toma de decisiones de inversión.
Remy Briand, Director General, MSCI ESG Research
¿Cuáles son los 3 principios de la inversión responsable?
La inversión ESG ha ido ganando impulso. La inversión ASG ha sido impulsada por una mayor proporción de inversores que buscan tener un impacto positivo invirtiendo en empresas comprometidas con el medio ambiente, la sociedad y/o la buena gobernanza.
Algunos de los criterios ESG comunes pueden ser los siguientes: Ser carbono negativo, incorporar activamente fuentes de energía renovables, apoyar la igualdad de ingresos y la diversidad en el lugar de trabajo, etc.
1. Incorporación de los factores ASG en los procesos de análisis y toma de decisiones de inversión financiera
Los inversores con conciencia ASG incorporan activamente una inclusión sistemática y explícita de los riesgos y oportunidades ASG para mejorar los rendimientos financieros ajustados al riesgo a largo plazo. A nivel práctico, los criterios ASG pueden ayudar a los inversores a evitar empresas que puedan suponer un mayor riesgo financiero debido a sus prácticas medioambientales o de otro tipo.
2. Analizar los criterios ASG para invertir en función de sus valores morales y creencias
Los inversores con conciencia social analizan los criterios ASG de las inversiones potenciales. Se basan en criterios ASG como la incorporación de inversiones medioambientales, sociales y de gobernanza en consonancia con los valores y creencias morales de una organización o de los inversores.
En la última década, las inversiones sostenibles y socialmente responsables a menudo implican un compromiso por parte de los inversores. Esto incluye los beneficios potenciales. Aunque de forma generalizada, muchas empresas han llevado a cabo prácticas empresariales ambiental y socialmente irresponsables para obtener beneficios, como demuestran el vertido de petróleo de BP en 2010 y el escándalo de las emisiones de Volkswagen.
En la actualidad, más de 11.000 empresas de todo el mundo informan sobre cómo incorporan los principios ASG a sus estrategias empresariales, recursos y operaciones.
3. Apoyar la inversión de impacto para lograr un cambio positivo
A medida que las prácticas empresariales centradas en la ASG empiezan a ganar adeptos e inversiones, las empresas de inversión hacen un seguimiento cada vez más exhaustivo de sus resultados. Esto incluye a empresas de servicios financieros como JPMorgan Chase, Wells Fargo y Goldman Sachs, que han publicado informes anuales en los que analizan exhaustivamente sus enfoques ASG y los resultados finales.
Las inversiones de impacto se realizan con la intención de apoyar un impacto social y medioambiental positivo y mensurable, junto con un rendimiento financiero.
Gestión de riesgos ESG
Los riesgos ASG desempeñan ahora un papel mucho más importante en la exposición global al riesgo de las organizaciones. Con el aumento de las preocupaciones ASG en el sector de las finanzas descentralizadas y en el sector financiero en general, los líderes empresariales están tratando de adoptar un proceso adecuado de gestión de riesgos ASG que aborde suficientemente la información no financiera pertinente para su organización.
Comprenda su exposición al riesgo ESG y cuantifique el Valor en Riesgo (VaR) ESG
Para adoptar una comprensión holística de todo el conjunto de riesgos de su organización, es imperativo incorporar los factores de riesgo ESG a su marco de Gestión de Riesgos Empresariales (ERM). Contar con una comprensión holística marcará una dirección clara para que su organización mejore el rendimiento empresarial general.
En Alyne, somos conscientes de la importancia de aprovechar la herramienta adecuada, diseñada para abordar la ambigüedad de la normativa, y de identificar fácilmente los riesgos que proporcionarán una mayor información sobre la madurez y la presentación de informes en materia de ASG. Las capacidades de Alyne y el mapeo exhaustivo de los riesgos relacionados con ESG proporcionan a su organización un valioso Valor en Riesgo cuantificado para ofrecerle una imagen completa de su exposición global al riesgo.
